SEC的ETF调查中缺乏披露的费用，VANECK罚款近200万美元

最近，旺培克（VanEck），一家注册的投资顾问和比特币交易基金（ETF）发行人，已与美国证券交易委员会（SEC）达成协议。

该公司同意支付1750万美元的民事罚款以解决与其在社交影响力ETF发售时未能透露社交媒体影响力人士参与的问题相关的指控。

在这个影响力人士的报酬结构中，他们将获得与基金规模相关的专利费用。这种费用将随着基金资产的增长而增加，从而使索引提供商获得更大的管理费用的分成。

然而，SEC的命令发现，资产经理没有透露影响力人士的计划参与和滑动费率结构给ETF的董事会，当他们寻求为基金启动和管理费用的批准时。

根据SEC，这种不透露限制了董事会对这种专利合约的经济影响的评估，以及影响力人士的参与，因为他们考虑了VanEck对基金的建议合同。

Andrew Dean，SEC的执法部门的联合主任，强调了顾问的准确透露，尤其是那些可能影响建议合同的问题。SEC官员指出，VanEck的不透露这些关于高调的基金启动的细节，限制了董事会的决策。

没有承认或否认SEC的发现，现在的比特币地点ETF发行人同意SEC的命令的入场，该命令发现该公司违反了投资公司法和投资顾问法。除了1750万美元的民事罚款外，VanEck同意停止并禁止类似的透露失败，并采取措施以防止类似的透露失败。